RMD : l'autopsie du suspect

Le cri : flux de puts à 7.2 écarts-type de ses habitudes le 26.10.2026 ; 1.5 M$ nets en une séance. Aujourd'hui (30.10) : +0.1 σ, 0.0 M$ ; flux redevenu ordinaire. Cours 229.94 $ (fourchette 52 semaines 183 à 276).

La forme du cri (étude 38, lue contrat par contrat au jour J) : des petits contrats : aucun contrat de 100 k$ n'atteint le crible du jour. Le bloc sec à l'ask n'existe presque pas, deux cris sur 1'963 : la lecture « accumulation discrète » ne s'applique pas ici.

Discrétion : sans objet. 78 % du flux du jour est passé au parquet, en multi-jambes ou sans côté : le sens du flux n'est pas lisible à la prime nette, et l'indice de discrétion (100 %) ne dit rien ici. Plafond C.

🕵️ L'empreinte de l'initié

Aucun contrat des dix dernières séances ne porte la signature mesurée (étude 36 : hors de la monnaie de 3 à 30 %, 45 jours au plus, encours construit à l'ask d'au moins 200 contrats et 50 k$). Le pari court des baleines, quand il existe, se lit dans le fil ci-dessus.

🧭 L'avis du jour, 31.10.2026 · écrit depuis les données, régénéré chaque soir

↩️ CONTRE-TENDANCE : le titre est à 10 % sous sa moyenne de 50 séances dans le sens du pari. Information, pas un frein. Mesure de l'étude 70 sur l'année : ce profil a fait 43.9 % de gagnants et 36.1 % d'échecs contre 40.7 / 40.5 % pour l'ensemble.

🌥️ Ichimoku : Ichimoku quotidien : cours AU-DESSUS du nuage depuis 16 barre(s) (+0,8 % du dessus, +6,3 % du dessous) ; Tenkan au-dessus Kijun ; Chikou haussier ; nuage à venir vert · Ichimoku 5 minutes : cours SOUS le nuage depuis 4 barre(s) (−4,0 % du dessus, −1,3 % du dessous) ; Tenkan sous Kijun ; Chikou baissier ; nuage à venir rouge · RSI (14) : pas de divergence lisible ; RSI du jour 41.8
Mesure de l'étude 75 sur l'année, puts avec le cours au-dessus du nuage au jour du cri : 42,8 % de gagnants et 37,0 % d'échecs (n 381) ; le motif du tampon, absent ici, fait 42,9 % de gagnants et 33,3 % d'échecs (n 84). Information, pas un facteur : le juge ne la pèse pas.

Le cri. 26.10, 1,5 M$ nets de puts à 7,2 écarts-type de ses habitudes, cours 253,24 $ ; forme : sans contrat lisible au crible ; calibre C ; recharge le lendemain +0,2 M$ contre 0,5 requis : non.

Le contrat visé. 220P 20.11.26 : encours 261 à l'alerte → 436 aujourd'hui, construit ; encours neuf sur cinq séances : 2,7 M$ à l'ask contre 0,3 au bid ; prime 1,75 $ à l'alerte, au mieux ×1,49.

Depuis. 5 séance(s) : titre 253,24 → 229,94 (−9,2 %, dans le sens) ; flux net dans le sens depuis l'alerte +0,8 M$ ; les dernières séances : 27.10 +0,2, 28.10 0,0, 29.10 +0,5, 30.10 0,0. ⚓ les baleines tiennent : 1 jour(s) de recharge en argent sur 3, encours qui monte, et 2 séance(s) sur 3 avec au moins 0,25 M$ d'encours neuf à l'ask contrat par contrat (52,5 % de réussite contre 28,4 % au hasard, n = 61)

La tendance (étude 41). soutien hebdomadaire cassée ≤ 4 sem. (droite à 231,4 $, écart −0,6 %, depuis 0 semaine(s)) ; MM50 231,8 $, MM200 224,9 $ ; plus haut 52 semaines 277,7 $, plus bas 180,3 $. Dans cet état, les cris de puts font 23,3 % de mouvements de 8 % contre 19,3 % au hasard (excès +4,1, n = 150).

Le catalyseur. résultats déjà publiés le 29.10 (il y a 2 jour(s)) ; pas de publication datée devant.

L'empreinte de l'initié. aucun contrat ne porte la signature (hors de la monnaie de 3 à 30 %, 45 jours au plus, encours construit à l'ask) sur les dix dernières séances.

Le verdict. NE PAS ENTRER : hors mesure : le cri tombe à 3 jour(s) d'une publication de résultats ; toutes nos mesures (club 2026, audit) excluent les cris à ±3 jours d'une publication, rien ne dit ce qu'ils valent (TTAN 09.09 : cri le lendemain des résultats, titre déjà à −30 %, contrat expiré sans valeur) ; positions gardées au matin de J+1 : 100 % du volume du cri, encours 44 → 1044 (étude 53 : à l'opposé 31,3 % contre 39,6 % sinon) ; tendance : titre à CONTRE-TENDANCE, 10,1 % sous sa moyenne de 50 séances dans le sens du pari ; information, pas un frein : sur l'année (étude 70), ce profil a fait 43,9 % de gagnants et 36,1 % d'échecs (n 848) contre 40,7 / 40,5 % pour l'ensemble. Pronostic recharge 0.8 M$ : chance mesurée d'un mouvement de 8 % dans le sens en dix séances 42,3 % contre 26,3 % au hasard ; facteurs : recharge 0.8 M$ (+16 pts, n = 246) ; encours neuf à l'ask 2.7 M$ (5 séances) (+12 pts, n = 152) ; put contre l'excès : titre à +10 % de sa MM50 (+15 pts, n = 304).

Ce qui changerait l'avis. un retour des baleines : 0,5 M$ nets de puts en une séance (la recharge), ou une signature d'initié hors calendrier.

Recherche impersonnelle, jamais un ordre : la décision appartient au lecteur.

Ce que les baleines ont acheté

Aucun ordre isolé n'a été relevé par le flux d'alertes le jour du cri : les contrats réellement chargés ce jour-là sont dans le fil ci-dessus (variation d'encours, contrat par contrat).

⚠️ Le piège des échéances chez Swissquote : leur liste mélange hebdomadaires et mensuelles sous le même libellé de mois. Prenez toujours le 3ᵉ vendredi du mois : la mensuelle, celle des baleines ; et jamais une date voisine : une weekly au carnet maigre peut mourir deux semaines avant la nouvelle. En cas de doute, comparez les « Intérêts ouverts » : la mensuelle en a des centaines, la weekly quelques dizaines. Les échéances exactes sont dans la colonne ci-dessus.

Résultats le 04.02.2027 : mouvement attendu pas encore coté ; il se calcule à l'approche de la date. Réactions passées (lendemain) : −9.0 %, −5.1 %, −4.1 %, +0.3 %, −2.1 %, +2.7 %, +10.1 %, −8.3 %.

Les contrats les plus traités du jour

Les contrats les plus échangés AUJOURD'HUI, pas ceux du jour du cri (qui sont dans le fil) ; ils se déduisent du volume du jour (dates ISO année-mois-jour ; le code OPRA encode AAMMJJ) :

La structure du momentum

Aucune structure exploitable n'est visible sur le momentum hebdomadaire de ce titre ; ni plancher, ni verrou récemment touchés. Le pari des baleines est donc sans appui structurel : c'est une information en soi, et une raison de plus de garder la taille petite.

put 220 · échéance 20.11.2026 : payé 2.60 $ (IV 34 %, thêta −0.15) RMD261120P00220000copier

Chez Swissquote : ouvrir RMD → onglet Options → échéance 20.11.26 → strike 220 → Put. Libellé affiché chez eux : RMD NOV26 220Pcopier

put 230 · échéance 20.11.2026 ; payé 5.62 $ (IV 35 %, thêta −0.16) RMD261120P00230000copier

Chez Swissquote : ouvrir RMD → onglet Options → échéance 20.11.26 → strike 230 → Put. Libellé affiché chez eux : RMD NOV26 230Pcopier

Recherche impersonnelle, diffusée à l'identique à tous ; jamais une recommandation personnalisée ni un ordre. Sur les actions, un choc de flux sur douze seulement s'avère informé (mesuré sur 183 cas). La perte maximale d'une option achetée est la prime versée ; la taille reste petite. Relevé du 31.10.2026.